MicroStrategy акциялары бағасы соңғы апталарда айтарлықтай қалпына келген еді, алайда сол қалпына келудің өзі бүгінде ең күрделі сынаққа тап болып отыр. Ақпан айының соңғы аптасына нарықтар қайта ашылғанда, акция бағасы Bitcoin әлсіздігіне және инвесторлар көңіл-күйінің өзгеруіне аса сезімтал күйінде қалды.
MSTR қазіргі уақытта 131 доллар шамасында саудаланып жатыр, 5 ақпандағы ең төменгі деңгейден шамамен 30%-ға өскен. Алайда, соңғы көтерілуге қарамастан, акция бағасы өткен айда шамамен 19%-ға, ал соңғы үш айда 60%-дан астамға төмендеген күйде.
Бұл әлсіз қалпына келу қазір 100%-дық институционалдық шығыс жарияланымдары, әлсізденіп бара жатқан импульс және негізгі техникалық кедергілер тарапынан өсіп келе жатқан қысымға ұшырап отыр.
Институционалдық сатылым MicroStrategy-дің қалпына келуі туралы жаңа сұрақтар туындатып отыр
MicroStrategy акциялары бағасы үшін ең үлкен ескерту белгісін институционалды инвесторлардың өздері беріп отыр, олар соңғы тоқсандағы позицияларын жақында ашық түрде жариялады.
Соңғы 13F есептері (кеш жарияланған) орташа деңгейдегі инвесторлардың Strategy-дағы позицияларын азайтқанын немесе мүлдем жойып жібергенін анық көрсетеді.
Angeles Wealth Management және Wealth Watch Advisors өз акцияларын толықтай шығарып, ұстауларын 100%-ға қысқартты. Caitlin John LLC өз позициясын 96,54%-ға дейін азайтып, тек шамалы үлесін ғана қалдырды.
Осындай талдауларды жиі алғыңыз келе ме? Редактор Харш Нотарияның күнделікті крипто хабарламасына осында жазылуыңызға болады.
Басқа ірі инвесторлар да ұқсас жолды таңдады. Kovitz Investment Group акциялар санын 19,31%-ға қысқартты, ал портфель құны 62%-ға жуық төмендеді.
Atomi Financial Group та өз үлесін 18,61%-ға азайтты, оның портфель құны 61%-дан астамға төмендеді. Позицияларын сақтаған компаниялар да қомақты шығынға ұшырады. Мәселен, Invesco акцияларын 14,12%-ға арттырғанымен, инвестициясының жалпы құны 46%-дан астамға төмендеді.
Осындай шығулар әдетте сенімділіктің төмендеуін білдіреді, әсіресе жаңалықтар құнды қағаздар қалпына келген кезде шықса.
Сол уақытта MSTR техникалық құрылымында жасырын аюлы дивергенция байқалуда. 18 қараша мен 20 ақпан аралығында акция бағасы төмендеу шың құрса, Салыстырмалы күш индексі (RSI) керісінше, жоғары шың қалыптастырған.
RSI — бағалардың қозғалыс қуатын өлшейтін индикатор.
Себебі, бұл дивергенция жалпы төмендеу тренді аясында қалыптасып жатыр, соңғы өсу қарқыны әлсіреуі ықтимал екендігін көрсетуде.
Егер акция бағасы 135 доллар шамасындағы басты қарсылық деңгейінен жоғары көтеріле алмаса, бұндай сигнал одан әрі күшеюі ықтимал.
Бұл есептер соңғы төмендеу кезеңіндегі институционалдық позицияларды (өткен тоқсанда жарияланған) көрсетіп, сенімділіктің әлсіреуін айқындайды.
Көлемнің азаюы қалпына келуінің артында сенімнің әлсіз екенін көрсетеді
Техникалық көлем индикаторлары қалған қолдаудың күшті емес екендігін меңзейді.
Маңызды көрсеткіштердің бірі — On-Balance Volume (OBV), бұл жинақталған сатып алу және сату қысымын бақылайды. 9 ақпаннан бастап MicroStrategy акциялары бағасы негізінен бүйір қозғалғанымен, OBV әлдеқайда жылдамырақ құлдыраған.
Бұл қалпына келу кезінде сату көлемі сатып алу көлемінен жоғары болғанын аңғартады.
OBV бағаға қарағанда тезірек құлдыраса, бұл инвесторлар (көбіне розницадағы) тарапынан сенімділіктің төмендеуін білдіреді. Бұл қазіргі деңгейде MSTR акциясын жинақтағысы келетіндер саны азайғанын көрсетіп отыр.
Дегенмен, барлық сигналдар теріс емес. Ақша ағымы индексі (MFI), капитал ағынын және төменгі деңгейден сатып алу белсенділігін көрсететін индикатор, шектеулі күші барын байқатады.
5 ақпан мен 19 ақпан аралығында MFI сәл жоғары шың қалыптастырды, ал баға өсе алмай қиналды.
MFI баға мен көлемді қолданып, сатып алу мен сату қысымын қадағалайды. MFI өскенде, баға тұрақтағанымен, кейбір инвесторлар төмен бағадан сатып алып жатқанын көрсетеді. Осындай төмен бағада сатып алу MicroStrategy акциясының бағасы соңғы төменгі деңгейлерден төмендеп кетпей тұрғанын, институционалды инвесторлар шығып, көлем азайғанына қарамастан, түсіндіреді. Бұл соңғы 5 күнде орын алған 3%-дық жасыл белгіге де себепші болып отыр.
Дегенмен, төмен бағадан сатып алу сирек ұзақ мерзімді өсімді қамтамасыз етеді. Ірі инвесторлар белсенді араласпаса, баға қалпына келуі жиі жалғастыруда қиындыққа тап болады. Енді басты назар ең маңызды факторға, яғни MSTR акциялары бағасының негізгі деңгейлеріне аударылады.
Маңызды баға деңгейлері MSTR-дің келесі ірі қадамына ықпал етуі мүмкін
MicroStrategy акциясының бағасы қараша айынан бері қалыптасқан кеңеюші түсіп бара жатқан сыналу үлгісінде саудалануда. Бұл құрылым тұрақсыздық пен белгісіздіктің сақталып отырғанын көрсетеді.
Қалпына келу жалғасуы үшін MicroStrategy алдымен 139 доллардан жоғары өтуі қажет. Бұл деңгей аса маңызды, себебі ол 20 күндік экспоненциалды сырғымалы орташа (EMA) көрсеткішіне сәйкес келеді. EMA соңғы баға өзгерістеріне көбірек мән бере отырып, бағаның қысқа мерзімді бағытын көрсетеді. Қаңтарда MicroStrategy осы деңгейге қайта шыққанда, акция шамамен 15%-ға өскен.
Егер MSTR 139 доллардан жоғары өссе, 163 долларға қарай қозғалу үшін күш жинауы ықтимал.
Соған қарамастан, төмен бағытта тәуекелдер әлі де әлдеқайда күшті. MicroStrategy акциясының бағасы 119 доллардан төмен түссе, қолданыстағы құрылым айтарлықтай әлсірейді. 106 доллардан әрі төмендесе, 96 долларға және тіпті 86 долларға дейін құлдырау жолы ашылады.
Бұл ағымдағы деңгейден шамамен 20%-ға төмендеуді білдіреді. MicroStrategy-дің биткоинмен тығыз байланысы осы тәуекелді одан сайын арттырады.
Компания қазіргі уақытта 717 000-нан астам BTC-ге иелік етеді және бағалауы биткоин бағасының өзгерісіне өте тәуелді, оның өзі әлсіреп отыр.
Институционалды инвесторлар шығып, көлем азайып, қарсыласу күшейіп жатқанда, MicroStrategy акциясының бағасы енді шешуші сәтпен бетпе-бет келіп отыр. Дүйсенбі күні нарық ашылғанда, алдағы қозғалыс соңғы 30%-дық қалпына келу сақтала ма, әлде кері қозғалады ма — соны анықтайды.
